S4E [S4E] księga I NewConnect
-
NCInwestor
- Starszy chorąży
- Posty: 1483
- Rejestracja: 04 cze 2013 00:09
- Lokalizacja: Zielona Góra
REKLAMA
-
indiana_jones
- Młodszy chorąży sztabowy
- Posty: 3558
- Rejestracja: 14 paź 2013 17:26
- Lokalizacja: Kępno
Ciekawe, ciekawe - http://www.parkiet.com/artykul/1488898- ... rynku.html
Zobaczymy jak się będzie zachowywał kurs w najbliższych tygodniach i czy przebiją 12 zł.
Zobaczymy jak się będzie zachowywał kurs w najbliższych tygodniach i czy przebiją 12 zł.
Z wypowiedzi Prezesa mozna wywnioskowac, ze spolka pozostanie publiczna, a dodatkowo realizacja przejscia S4E na parkiet podstawowy jest blizej niz sądziliśmy (tajemniczy ten nasz Prezio - pelny wywiad ponizej)
http://www.sii.org.pl/10686/aktualnosci ... ml#ak10686
http://www.sii.org.pl/10686/aktualnosci ... ml#ak10686
-
Dziecko_Hossy
- Starszy chorąży
- Posty: 1247
- Rejestracja: 07 sty 2007 16:28
- Lokalizacja: Zabrze
Wymagana kapitalizacja na podstawowym to 48 mln. Wymagałoby to poziomu kursu ponad 27 zł ...Z wypowiedzi Prezesa mozna wywnioskowac, ze spolka pozostanie publiczna, a dodatkowo realizacja przejscia S4E na parkiet podstawowy jest blizej niz sądziliśmy (tajemniczy ten nasz Prezio - pelny wywiad ponizej)
http://www.sii.org.pl/10686/aktualnosci ... ml#ak10686
lub emisja akcji.
Pozostanie jeszce kwestia punktu ponizszego z regulaminu GPW:
• akcje znajdują się w posiadaniu takiej liczby akcjonariuszy, która stwarza podstawę dla kształtowania się płynnego obrotu giełdowego.
Jesli ABC Data przejmie akcje przed wejsciem na parkiet podstawowy, to wg mojej oceny nie spelnimy tego warunku, ewentualnie akcje S4E nabedzie kilka spolek z grupy ABC Data. Innym rozwiazaniem jest przejecie ponad 80% akcji przez ABC Data S.A. i nowa emiscja skierowana do swoich, aby po rozwodnieniu zachowac obecny status.
Oczywiscie nie mozna wykluczyc opcji zwyzki kursu do uzyskania odpowiedniej kapitalizacji (patrzac na plynnosc to kwestia jedynie "dobrej woli prowadzacego"), tylko wtedy S4E musialaby przejsc na GPW przed finalizacja umowy, aby spelnic warunek wskazany powyzej (liczba akcjonariuszy).
Zatem czekamy na rozwoj sytuacji.
Pozostanie jeszce kwestia punktu ponizszego z regulaminu GPW:
• akcje znajdują się w posiadaniu takiej liczby akcjonariuszy, która stwarza podstawę dla kształtowania się płynnego obrotu giełdowego.
Jesli ABC Data przejmie akcje przed wejsciem na parkiet podstawowy, to wg mojej oceny nie spelnimy tego warunku, ewentualnie akcje S4E nabedzie kilka spolek z grupy ABC Data. Innym rozwiazaniem jest przejecie ponad 80% akcji przez ABC Data S.A. i nowa emiscja skierowana do swoich, aby po rozwodnieniu zachowac obecny status.
Oczywiscie nie mozna wykluczyc opcji zwyzki kursu do uzyskania odpowiedniej kapitalizacji (patrzac na plynnosc to kwestia jedynie "dobrej woli prowadzacego"), tylko wtedy S4E musialaby przejsc na GPW przed finalizacja umowy, aby spelnic warunek wskazany powyzej (liczba akcjonariuszy).
Zatem czekamy na rozwoj sytuacji.
-
indiana_jones
- Młodszy chorąży sztabowy
- Posty: 3558
- Rejestracja: 14 paź 2013 17:26
- Lokalizacja: Kępno
Może nie planują, ale czy skup 81 % nie wymusza zrobienia wezwania ?Czyli wygląda na to, że nie planują opuścić giełdy, więc znika nam chyba jeden czynnik ryzyka.
I czy nie musiałoby być po cenie transakcji z ABC Datą ?
Art. 74. Przekroczenie progu 66 % ogólnej liczby głosów w spółce publicznej
Dz.U.2013.0.1382 t.j. - Ustawa z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych
1. Przekroczenie 66 % ogólnej liczby głosów w spółce publicznej może nastąpić, z zastrzeżeniem ust. 2, wyłącznie w wyniku ogłoszenia wezwania do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę wszystkich pozostałych akcji tej spółki.
2. W przypadku gdy przekroczenie progu, o którym mowa w ust. 1, nastąpiło w wyniku pośredniego nabycia akcji, objęcia akcji nowej emisji, nabycia akcji w wyniku oferty publicznej lub w ramach wnoszenia ich do spółki jako wkładu niepieniężnego, połączenia lub podziału spółki, w wyniku zmiany statutu spółki, wygaśnięcia uprzywilejowania akcji lub zajścia innego niż czynność prawna zdarzenia prawnego, akcjonariusz lub podmiot, który pośrednio nabył akcje,
jest obowiązany, w terminie trzech miesięcy od przekroczenia 66 % ogólnej liczby głosów, do ogłoszenia wezwania do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę wszystkich pozostałych akcji tej spółki
, chyba że w tym terminie udział akcjonariusza lub podmiotu, który pośrednio nabył akcje, w ogólnej liczbie głosów ulegnie zmniejszeniu do nie więcej niż 66 % ogólnej liczby głosów, odpowiednio w wyniku podwyższenia kapitału zakładowego, zmiany statutu spółki lub wygaśnięcia uprzywilejowania jego akcji.
3. Akcjonariusz, który w okresie 6 miesięcy po przeprowadzeniu wezwania ogłoszonego zgodnie z ust. 1 lub 2 nabył, po cenie wyższej niż cena określona w tym wezwaniu, kolejne akcje tej spółki, w inny sposób niż w ramach wezwań lub w wyniku wykonania obowiązku, o którym mowa w art. 83 żądanie wykupienia akcji przez innego akcjonariusza, jest obowiązany, w terminie miesiąca od tego nabycia, do zapłacenia różnicy ceny wszystkim osobom, które zbyły akcje w tym wezwaniu, z wyłączeniem osób, od których akcje zostały nabyte po cenie obniżonej w przypadku określonym w art. 79 kryteria ceny akcji w wezwaniu, wniosek o zgodę na cenę nie spełniającą wymaganych kryteriów, ust. 4.
4. Przepis ust. 3 stosuje się odpowiednio do podmiotu, który pośrednio nabył akcje spółki publicznej.
5. Jeżeli przekroczenie 66 % ogólnej liczby głosów nastąpiło w wyniku dziedziczenia, obowiązek, o którym mowa w ust. 2, ma zastosowanie w przypadku, gdy po takim nabyciu akcji udział w ogólnej liczbie głosów uległ dalszemu zwiększeniu; termin wykonania tego obowiązku liczy się od dnia, w którym nastąpiło zdarzenie powodujące zwiększenie udziału w ogólnej liczbie głosów.
http://www.arslege.pl/przekroczenie-pro ... 83/a33232/
Bardzo dobre pytanie.
Patrząc jednak na akcjonariat niektórych spółek (np. Arctic Paper http://stooq.pl/q/h/?s=atc) to wezwanie wydaje się być łatwe do obejścia.
Wg mnie warto również przeczytać ponownie komunikat i zastanowić nad kilkoma zapisami z niego tj. dlaczego:
1. Stronami umowy są: ABC Data S.A. z siedzibą w Warszawie oraz działający w ramach małżeńskiej wspólności majątkowej Pan Bartosz Stebnicki i Pani Joanna Gawąd-Stebnicka _"Sprzedający"_
2. Do nabycia kontrolnego pakietu Akcji przez ABC Data S.A. powołana zostanie spółka celowa w formie spółki z ograniczoną odpowiedzialnością _"SPV"_
3. W ramach Umowy Sprzedający (Stebnicki) zobowiązuje się do przeniesienia na SPV prawa własności do 162.500 Akcji (oczywiście za udziały w spółce docelowej o czym mowa w dalszej części komunikatu "Zgodnie z podpisaną Umową Inwestycyjną Sprzedający (czyli Stebnicki i jego żona) zobowiązali się zbyć wszystkie posiadane udziały w kapitale zakładowym SPV na rzecz ABC Data S.A.")
4. W ramach Umowy Sprzedający (Stebnicki) zobowiązuje się do (...) nabycia poprzez SPV 1.249.923 Akcji od grupy pozostałych akcjonariuszy, którzy zobowiązali się do sprzedaży Akcji na podstawie osobnych umów (czyli Stebnicki będzie udziałowcen spółki celowej - i zapewne osobą reprezentacyjną w spółce docelowej - pewnie Prezio)
5. Umowy, o których mowa w zdaniu poprzednim, zawarte zostały przed podpisaniem Umowy Inwestycyjnej, pomiędzy Panem Bartoszem Stebnickim a akcjonariuszami S4E, w ramach których akcjonariusze zobowiązują się do sprzedaży, na jego rzecz lub na rzecz podmiotu przezeń wskazanego Akcji (ciekawy zapis z tym wyborem sprzedaży czyli albo na rzecz Stebnickiego, albo na rzecz podmiotu przezeń wskazanego - interesujące)
Powyższe zabiegi mają na celu jedną ważną rzecz tj. aby ABC Data przekroczyła próg 66% poprzez pośrednie ich nabycie.
Dlaczego??? A dlatego:
Art. 74. Przekroczenie progu 66 % ogólnej liczby głosów w spółce publicznej
Dz.U.2013.0.1382 t.j. - Ustawa z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych
1. Przekroczenie 66 % ogólnej liczby głosów w spółce publicznej może nastąpić, z zastrzeżeniem ust. 2, wyłącznie w wyniku ogłoszenia wezwania do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę wszystkich pozostałych akcji tej spółki.
2. W przypadku gdy przekroczenie progu, o którym mowa w ust. 1, nastąpiło w wyniku pośredniego nabycia akcji, objęcia akcji nowej emisji, nabycia akcji w wyniku oferty publicznej lub w ramach wnoszenia ich do spółki jako wkładu niepieniężnego, połączenia lub podziału spółki, w wyniku zmiany statutu spółki, wygaśnięcia uprzywilejowania akcji lub zajścia innego niż czynność prawna zdarzenia prawnego, akcjonariusz lub podmiot, który pośrednio nabył akcje,
jest obowiązany, w terminie trzech miesięcy od przekroczenia 66 % ogólnej liczby głosów, do ogłoszenia wezwania do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę wszystkich pozostałych akcji tej spółki
chyba że w tym terminie udział akcjonariusza lub podmiotu, który pośrednio nabył akcje, w ogólnej liczbie głosów ulegnie zmniejszeniu do nie więcej niż 66 % ogólnej liczby głosów, odpowiednio w wyniku podwyższenia kapitału zakładowego, zmiany statutu spółki lub wygaśnięcia uprzywilejowania jego akcji.
3. Akcjonariusz, który w okresie 6 miesięcy po przeprowadzeniu wezwania ogłoszonego zgodnie z ust. 1 lub 2 nabył, po cenie wyższej niż cena określona w tym wezwaniu, kolejne akcje tej spółki, w inny sposób niż w ramach wezwań lub w wyniku wykonania obowiązku, o którym mowa w art. 83 żądanie wykupienia akcji przez innego akcjonariusza, jest obowiązany, w terminie miesiąca od tego nabycia, do zapłacenia różnicy ceny wszystkim osobom, które zbyły akcje w tym wezwaniu, z wyłączeniem osób, od których akcje zostały nabyte po cenie obniżonej w przypadku określonym w art. 79 kryteria ceny akcji w wezwaniu, wniosek o zgodę na cenę nie spełniającą wymaganych kryteriów, ust. 4.
4. Przepis ust. 3 stosuje się odpowiednio do podmiotu, który pośrednio nabył akcje spółki publicznej.
5. Jeżeli przekroczenie 66 % ogólnej liczby głosów nastąpiło w wyniku dziedziczenia, obowiązek, o którym mowa w ust. 2, ma zastosowanie w przypadku, gdy po takim nabyciu akcji udział w ogólnej liczbie głosów uległ dalszemu zwiększeniu; termin wykonania tego obowiązku liczy się od dnia, w którym nastąpiło zdarzenie powodujące zwiększenie udziału w ogólnej liczbie głosów.
http://www.arslege.pl/przekroczenie-pro ... 83/a33232/
Wynika z tego, że będzie emisja pod przejście na rynek podstawowy
No i zapomniałbym ... Na koniec sprawdzamy w wolnej chwili jak idzie realizacja zapisów umowy (P. Bartosz musi sie pojawić w KRS
http://www.imsig.pl/szukaj/osoba,BARTOS ... ff8a6f7dbf
Patrząc jednak na akcjonariat niektórych spółek (np. Arctic Paper http://stooq.pl/q/h/?s=atc) to wezwanie wydaje się być łatwe do obejścia.
Wg mnie warto również przeczytać ponownie komunikat i zastanowić nad kilkoma zapisami z niego tj. dlaczego:
1. Stronami umowy są: ABC Data S.A. z siedzibą w Warszawie oraz działający w ramach małżeńskiej wspólności majątkowej Pan Bartosz Stebnicki i Pani Joanna Gawąd-Stebnicka _"Sprzedający"_
2. Do nabycia kontrolnego pakietu Akcji przez ABC Data S.A. powołana zostanie spółka celowa w formie spółki z ograniczoną odpowiedzialnością _"SPV"_
3. W ramach Umowy Sprzedający (Stebnicki) zobowiązuje się do przeniesienia na SPV prawa własności do 162.500 Akcji (oczywiście za udziały w spółce docelowej o czym mowa w dalszej części komunikatu "Zgodnie z podpisaną Umową Inwestycyjną Sprzedający (czyli Stebnicki i jego żona) zobowiązali się zbyć wszystkie posiadane udziały w kapitale zakładowym SPV na rzecz ABC Data S.A.")
4. W ramach Umowy Sprzedający (Stebnicki) zobowiązuje się do (...) nabycia poprzez SPV 1.249.923 Akcji od grupy pozostałych akcjonariuszy, którzy zobowiązali się do sprzedaży Akcji na podstawie osobnych umów (czyli Stebnicki będzie udziałowcen spółki celowej - i zapewne osobą reprezentacyjną w spółce docelowej - pewnie Prezio)
5. Umowy, o których mowa w zdaniu poprzednim, zawarte zostały przed podpisaniem Umowy Inwestycyjnej, pomiędzy Panem Bartoszem Stebnickim a akcjonariuszami S4E, w ramach których akcjonariusze zobowiązują się do sprzedaży, na jego rzecz lub na rzecz podmiotu przezeń wskazanego Akcji (ciekawy zapis z tym wyborem sprzedaży czyli albo na rzecz Stebnickiego, albo na rzecz podmiotu przezeń wskazanego - interesujące)
Powyższe zabiegi mają na celu jedną ważną rzecz tj. aby ABC Data przekroczyła próg 66% poprzez pośrednie ich nabycie.
Dlaczego??? A dlatego:
Art. 74. Przekroczenie progu 66 % ogólnej liczby głosów w spółce publicznej
Dz.U.2013.0.1382 t.j. - Ustawa z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych
1. Przekroczenie 66 % ogólnej liczby głosów w spółce publicznej może nastąpić, z zastrzeżeniem ust. 2, wyłącznie w wyniku ogłoszenia wezwania do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę wszystkich pozostałych akcji tej spółki.
2. W przypadku gdy przekroczenie progu, o którym mowa w ust. 1, nastąpiło w wyniku pośredniego nabycia akcji, objęcia akcji nowej emisji, nabycia akcji w wyniku oferty publicznej lub w ramach wnoszenia ich do spółki jako wkładu niepieniężnego, połączenia lub podziału spółki, w wyniku zmiany statutu spółki, wygaśnięcia uprzywilejowania akcji lub zajścia innego niż czynność prawna zdarzenia prawnego, akcjonariusz lub podmiot, który pośrednio nabył akcje,
jest obowiązany, w terminie trzech miesięcy od przekroczenia 66 % ogólnej liczby głosów, do ogłoszenia wezwania do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę wszystkich pozostałych akcji tej spółki
chyba że w tym terminie udział akcjonariusza lub podmiotu, który pośrednio nabył akcje, w ogólnej liczbie głosów ulegnie zmniejszeniu do nie więcej niż 66 % ogólnej liczby głosów, odpowiednio w wyniku podwyższenia kapitału zakładowego, zmiany statutu spółki lub wygaśnięcia uprzywilejowania jego akcji.
3. Akcjonariusz, który w okresie 6 miesięcy po przeprowadzeniu wezwania ogłoszonego zgodnie z ust. 1 lub 2 nabył, po cenie wyższej niż cena określona w tym wezwaniu, kolejne akcje tej spółki, w inny sposób niż w ramach wezwań lub w wyniku wykonania obowiązku, o którym mowa w art. 83 żądanie wykupienia akcji przez innego akcjonariusza, jest obowiązany, w terminie miesiąca od tego nabycia, do zapłacenia różnicy ceny wszystkim osobom, które zbyły akcje w tym wezwaniu, z wyłączeniem osób, od których akcje zostały nabyte po cenie obniżonej w przypadku określonym w art. 79 kryteria ceny akcji w wezwaniu, wniosek o zgodę na cenę nie spełniającą wymaganych kryteriów, ust. 4.
4. Przepis ust. 3 stosuje się odpowiednio do podmiotu, który pośrednio nabył akcje spółki publicznej.
5. Jeżeli przekroczenie 66 % ogólnej liczby głosów nastąpiło w wyniku dziedziczenia, obowiązek, o którym mowa w ust. 2, ma zastosowanie w przypadku, gdy po takim nabyciu akcji udział w ogólnej liczbie głosów uległ dalszemu zwiększeniu; termin wykonania tego obowiązku liczy się od dnia, w którym nastąpiło zdarzenie powodujące zwiększenie udziału w ogólnej liczbie głosów.
http://www.arslege.pl/przekroczenie-pro ... 83/a33232/
Wynika z tego, że będzie emisja pod przejście na rynek podstawowy
No i zapomniałbym ... Na koniec sprawdzamy w wolnej chwili jak idzie realizacja zapisów umowy (P. Bartosz musi sie pojawić w KRS
http://www.imsig.pl/szukaj/osoba,BARTOS ... ff8a6f7dbfPan Bartosz prężnie działa - spółka SPV Sail sp. z o.o. jeszcze ciepła i nie ma jak w KRS sprawdzić kto tam jeszcze ciekawy widnieje http://gpwinfostrefa.pl/espi/pl/reports ... 4,20160830
Myślałem, że BS będzie miał część udziałów w spółce celowej za jego wniesiony wkład w postaci akcji S4E, a on ma prawie wszystkie udziały (oprócz 1-go ... strzelam, że ten 1 udział należy do ABC Data.
Co ciekawe wg wyceny BS jedna akcja S4E wyceniona została na 18 PLN.
Czekamy na kolejne ruchy, o których mowa w komunikacie na temat umowy inwestycyjnej.
btw ...
S4E już tak się rozkręciło z tym rynkiem podstawowym, że nawet komunikatów nie przesyłają na EBI tylko od razu na ESPI (zawsze się zastanawiałem, dlaczego spółki z NC mają dostęp do ESPI skoro ich kanał komunikacji to EBI
Pozdr
Myślałem, że BS będzie miał część udziałów w spółce celowej za jego wniesiony wkład w postaci akcji S4E, a on ma prawie wszystkie udziały (oprócz 1-go
... strzelam, że ten 1 udział należy do ABC Data. Co ciekawe wg wyceny BS jedna akcja S4E wyceniona została na 18 PLN.
Czekamy na kolejne ruchy, o których mowa w komunikacie na temat umowy inwestycyjnej.
btw ...
S4E już tak się rozkręciło z tym rynkiem podstawowym, że nawet komunikatów nie przesyłają na EBI tylko od razu na ESPI (zawsze się zastanawiałem, dlaczego spółki z NC mają dostęp do ESPI skoro ich kanał komunikacji to EBI
Pozdr
REKLAMA
Kto jest online
Użytkownicy przeglądający to forum: Obecnie na forum nie ma żadnego zarejestrowanego użytkownika i 35 gości